Понятие волатильность рынка

Рейтинг прибыльных брокеров бинарных опционов 2020:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место в рейтинге! Лучший брокер судя по отзывам трейдеров! Идеален для новичков и средне-опытных трейдеров. Заберите бонусы за регистрацию счета:

Волатильность финансового рынка

Волатильность финансового рынка
Часто в торгах бинарными опционами мы употребляем понятие Волатильность. Однако некоторые трейдеры не совсем понимают значение это слова. В этой статье разберёмся что такое Волатильность и как используется в торгах бинарными опционами.

Волатильность — изменчивость (англ. volatility). Статистический индекс (показатель ) определяющий изменение цены за промежуток времени. Изменчивость цены является основным показателем на финансовом рынке.

Волатильность показывает отклонение цены от среднего показателя за определённый промежуток времени.
Это значит если средняя цена актива за неделю равна 100$, минимальная 90$ максимальная 110$. Мы можем выразить волатильность как в абсолютной величине ± 10$ так и в относительном от начальной стоимости ±10%.

Простыми словами это амплитуда колебания цены за определённое время.

Волатильность может быть высокой и низкой. Высокую мы можем наблюдать после выхода новостей, или во время значимых экономических событий. Низкая это обычное поведение актива.

Как используется волатильность в торгах бинарными опционами

Бинарные опционы имеют преимущество над остальными рынками и это преимущество скорость торгов. Поэтому лучше всего это торговля активами с высокой волатильностью. Быстрое изменение цены за короткий промежуток времени. Зная какие колебания вызывают новости, можно подготовиться и торговать по новостям.
Высокая волатильность предсказуема, поэтому трейдеры ищут моменты в которых цена будет иметь сильную амплитуду колебания .

Свойства волатильности

  • Постоянство волатильности — волатильные рынки остаются так же и активы. Если цена актива резко реагирует на новость, это будет всегда.
  • Цикличность волатильности — сильна волатильность повторяется циклами
  • Стремление к среднему уровню — цена определяется за период времени и стремится к среднему уровню.

Индикатор волатильности

Одним из лучших индикатор волатильностя является Average True Range

Что такое волатильность? Волатильности рынка. Что показывает индикатор волатильности

Постоянные скачки опциона порой не дают возможности заработать неопытному трейдеру хотя бы потому, что мало кто в начале своей биржевой деятельности задумывается над таким понятием, как волатильность, о котором мы и поговорим ниже.

Определение волатильности

Итак, что такое волатильность? Наверное, каждый, кто проходил курс высшей математики, уже догадывается, о чем пойдет речь в данной статье. Но на самом деле мы не будем вдаваться в сложные квадратичные формулы и попробуем рассмотреть это понятие, скорей, с более приближенного к нам ракурса, так сказать, житейского. Мы каждый день сталкиваемся с колебаниями. Это могут быть перемены в цене, курсах валют, ну а те, кто занимается биржевыми торгами, наиболее близко знакомы с такой динамикой. Поэтому можно сказать, что волатильность бывает как низкой и «ленивой» (в том случае, если та или иная переменная колеблется в пределах 1-2%), так и активной. Или же, как ее еще принято называть, прогрессивной или регрессивной в зависимости от направленности – в том случае, если ее величина за короткий промежуток времени достигает 10%.

Согласитесь, если курс доллара за сутки изменится на 6-7 российских рублей, то это весьма ощутимо и иногда неприятно, а что уж говорить об опционах на биржевых торгах.

ТОП лучших русскоязычных брокеров бинарных опционов:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место в рейтинге! Лучший брокер судя по отзывам трейдеров! Идеален для новичков и средне-опытных трейдеров. Заберите бонусы за регистрацию счета:

Динамика ее поведения

Давайте остановимся подробней на том, как данный показатель может себя вести в современных нестабильных условиях. Для более четкого понимания постараемся объяснить, как индикатор волатильности может себя вести на рынке ценных бумаг, ведь именно там он наиболее значим, заметен и активен.

Так уж вышло, что не нами придумано и не нами будет отменено главное правило биржевых торгов: если цена акций упорно поднимается, то рано или поздно наступит момент, когда она начнет стремиться к нулю. И не обязательно, что цена достигнет заветной нулевой отметки, но понервничать держателей все-таки заставит.

То есть на практике для позиции наблюдателя все достаточно просто – как только индикатор отраслевого рынка достигнет максимально низкой отметки, то непременно в скором будущем он начнет расти, и чем дольше цена снижается или повышается, тем скорее начнется тенденция в обратную сторону.

Для чего она нужна

Что такое волатильность для современного биржевого рынка? Это возможность для заработка трейдеров. Вы можете сетовать на то, что резко упали акции вашей компании, и теперь она не имеет никакой ценности, но все это лишь заблуждение – показатель волатильности рынка никак не зависит от линии тренда и популярности того или иного эмитента ценных бумаг. Поэтому пока вы сетуете на низкую цену акций, кто-то их тем временем приобретает и планирует заработать на них, как только их стоимость вырастет — таковы уж законы рынка.

Серьезно, не было бы волатильности, то и не было бы биржевых торгов в целом, они бы попросту не имели никакого смысла. Кто бы, интересно, смог заработать на акциях, которые абсолютно не меняются в своей цене?

В любом случае, поведение кривой не просто, конечно, но все-таки рассчитывается, о чем мы поговорим позже. Ну а пока стоит уяснить, что наиболее широкие диапазоны переменной наступают тогда, когда индекс уже стоит на пороге положительной тенденции, самое главное – уметь правильно этим пользоваться.

Почему так происходит?

Вы, возможно, удивитесь, но индикатор волатильности хочется сравнить с живым существом, которое чувствует эмоции трейдеров, поскольку на практике именно их и проецирует на рынок биржевых торгов. Чем шире размах переменной, тем оживленнее и эмоциональней начинаются торги – все стремятся урвать свой лакомый кусок, скупить побольше акций и как следует на них заработать.

Но со стороны наблюдателей мы ведь прекрасно понимаем, что так не может продолжаться до бесконечности, и рано или поздно деньги у людей заканчиваются, и приобретать ценные бумаги больше не на что. Рынок стихает. Ну и волатильность, соответственно, замирает на какой-то отметке до лучших времен и до более оживленной человеческой активности.

А после наступает такой момент, когда напряжение снова начинает расти. Понятно, что акция не может находиться длительное время в одном ценовом диапазоне, и трейдеры снова начинают нервничать и напрягаться, когда же начнутся колебания. И вот на пике эмоций, стоит цене хоть немного нетипично измениться, тут же начнутся оживленные торги.

Историческая волатильность

Начинающему трейдеру достаточно уяснить, что такое волатильность, в двух аспектах – историческом и подразумеваемом.

Не стоит пугаться понятия «исторический», это вовсе не значит, что мы сейчас будем вдаваться в подробности торгов начала ХХ столетия или еще чего-то в этом роде. На самом деле данный вид волатильности лишь требует знать о стоимостных переменных той или иной акции за всю историю ее существования. На любом из подобных графиков мы можем увидеть, как колеблется индекс волатильности, и уловить тенденцию. Всегда существуют более широкие скачки, чередующиеся с несколькими небольшими, ну а свою жизнь та или иная акция зачастую (если, конечно, компания не объявила себя банкротом) заканчивает в том же стоимостном диапазоне, в котором и начинала.

Подразумеваемая волатильность

Ну а что представляет собой понятие волатильности рынка в подразумеваемом аспекте? Это уже непосредственное реальное колебание цен акций, которое напрямую зависит от активности имеющихся трейдеров. Покупателю такая активность по карману, а вот продавец особо не выигрывает на подобной тенденции.

Таки образом, стоимость ценной бумаги меняется благодаря взаимной и слаженной активности всех участников рынка, более того, следует понимать, что акция будет существовать в определенном диапазоне до тех пор, пока на нее есть спрос, что немаловажно уяснить любому трейдеру.

Подразумеваемая волатильность измеряется в процентном соотношении, в котором учитываются текущий и предыдущий ценовые диапазоны, а умеющие вести хоть какие-то расчеты могут и предугадать ее дальнейшую тенденцию.

Расчет волатильности

Понятно, что волатильность акции со сроком в 365 дней рассчитать гораздо проще, но на практике все несколько иначе – мало кто торгует столь долгосрочными ценными бумагами. Как правило, срок жизни одного цикла акции у стандартного трейдера колеблется в пределах от 60 до 90 дней. И не беда, поскольку грубую формулу расчета все же можно вывести.

Таким образом, одно стандартное отклонение можно вычислить по формуле:

  • цена акции х текущая волатильность х (количество дней до экспирации) 0,5 /19,105, где в знаменателе корень из общего количества дней в году.

Не стоит забывать о том, что данный расчет не дает абсолютной точности, но все же некую тенденцию выявить поможет.

Помимо этого, существует также индекс ATR, который расчерчивается на графике колебаний цены той или иной акции. Следует помнить о том, что при использовании данного показателя открытие сделки стоит отложить до того момента, когда волатильность валютных пар достигнет середины имеющегося диапазона.

Как бороться с волатильностью собственного опциона?

Что такое волатильность для трейдера? Это возможность выиграть, но и риск проиграть на торгах. Для того чтобы не стать кормом для акул биржевых торгов, новичку следует уметь рассчитывать не только коэффициент колебаний, но и предугадывать, когда же эти колебания могут начаться. И только лишь в данном случае волатильность опциона не будет вас пугать.

Но не стоит забывать, что на практике все несколько иначе. Иногда так случается, что стоимость ценной бумаги падает до отрицательной отметки, в то время как расти она может до бесконечности. Понятно, что положительного потенциала гораздо больше, но тем не менее в реальных торгах на один скачок вверх может приходиться два скачка вниз.

Волатильность валюты

И еще немного «бытовой» информации о понятии, с которым мы сталкиваемся ежедневно, даже не торгуя на биржевом рынке. Это волатильность валютного рынка. Это сейчас, наверное, наиболее животрепещущий вопрос, поскольку в современных рыночных условиях все мы немного устали от постоянных скачков котировок.

Конечно, динамику данного показателя рассчитать практически невозможно, к сожалению, и нам остается только сетовать и терпеть. Но, как мы все заметили, тенденция волатильности иностранной валюты наблюдается положительная (хотя для нас прогноз не так уж и позитивен) – на один значительный скачок по амплитуде вверх приходится несколько копеечных мелких снижений.

Поэтому можно сделать вывод, что если заморачиваться, волатильность можно увидеть повсюду – на валютном рынке, в продуктовом магазине и, конечно, там, где и зародилось данное понятие – на биржевых торгах.

Что такое волатильность рынка?

Приветствую, дорогие друзья!

Если Вы имеете дело с финансовыми рынками, независимо от того, чем на них торгуют, будь то валюта, ценные бумаги, товарные контракты, индексы и пр., то, уверен, Вам не раз приходилось сталкиваться с таким понятием, как волатильность.

В этой статье я постараюсь наиболее подробно рассказать, что такое волатильность, как рассчитать волатильность и какие инструменты (индикаторы) нам упростят эту задачу.

Понимать, рассчитывать и применять волатильность — очень важно для успешного трейдинга, независимо от рынка. Поэтому я рекомендую дочитать эту статью до конца и постараться максимально разобраться с волатильностью.

Волатильность — это показатель тенденции рыночной цены изменяться с течением времени. Или, по-другому, это средний диапазон движения цены от ее минимумов к ее максимумам за указный период времени.

Давайте для примера рассмотрим какой-нибудь индекс, допустим наш ММВБ. Допустим, сегодня он упал на 10 пунктов, а завтра настолько же пунктов вырос. Здесь видно, что волатильность была очень низкой. А вот если бы движение составило 100 пунктов день в одну сторону и 100 пунктов в другую сторону, то речь идет о высокой волатильности индекса (валюты, бумаги).

Да, здесь все просто, и на этом, в принципе, можно было бы и статью закончить. Но как же извлекать прибыль на торговле волатильностью? А для этого необходимо более детально разобраться с этим понятием и рассмотреть некоторые особенности, характерные для волатильности.

Постоянство волатильности

Это говорит о том, что та волатильность, которая преобладала сегодня на рынке, скорее всего, продолжиться и завтра. Здесь все просто — если рынок сегодня сильно колебался, то, вероятнее всего, эти колебания продолжаться и завтра.

Цикличность волатильности

Это очень интересная особенность, которая предполагает, что волатильность будет стремиться достичь своего максимума или минимума, а после стремиться к противоположному экстремуму.

Существует много систем и стратегий, которые торгуют именно на движении волатильности, а не цены. Считается, что волатильность более предсказуема.

Стремление к среднему уровню

Это еще одна замечательная особенность. Волатильность всегда стремиться к своему среднему значению, после того, как был достигнут какой-либо экстремум. , если Вы видите, что рынок достиг экстремально-высоких (низких) значений волатильности, то через какое-то время он вернется к своему нормальному значению.

Нашел интересный рисунок, где наглядно и очень доступно описываются эти особенности

Это волновое движение схематически показывает цикличность волатильности, мы видим, как цена движется от нижней линии к верхней и обратно. Временные периоды «a» и «b», «c» и «d» показывают на постоянство волатильности. А также наблюдаем, как достигнув экстремума, волатильность возвращается к своему среднему значению.

КАК РАССЧИТАТЬ ВОЛАТИЛЬНОСТЬ?

Я буду показывать на примере валютного рынка Форекс, но этот принцип применим и к другим финансовым рынкам и инструментам.

Открываем дневной график инструмента и выбираем определенный временной период. Я посчитаю волатильность по валютной паре EURUSD за 10 дней. Но, чем больше временной период, тем точнее значение.

Мы знаем, что каждая свеча (бар) характеризует изменение цены на рынке за выбранный тайм-фрейм, в нашем случае это 1 день. У каждой свечи есть минимум (low) L1 и максимум (high)H1.

Зная эти данные, рассчитаем для каждой свечи дневной диапазон волатильности D:

Далее, рассчитаем среднедневной диапазон волатильности для выбранного периода Dср.:

Где «10» — это общее количество свечей в периоде. Если бы рассчитывали за месяц, то было бы 20, за 6 месяцев — 120

Для моего примера среднедневная волатильность будет равна:

Вот, более подробно изобразил на графике методику расчета:

Но не рассчитывать же каждый раз волатильность в ручную для каждого инструмента?! Эту задачу нам поможет автоматизировать один замечательный индикатор, которой входит в стандартный набор большинства торговых терминалов и называется индикатор ATR . Как работает данный индикатор, Вы уже знаете. Нам необходимо лишь в его настройках указать период, за который надо рассчитать среднюю волатильность.

Ниже на рисунке Вы видите как ATR измеряет волатильность на графике EURUSD

Красными линиями я примерно отметил средний уровень и экстремумы. Посмотрите, как красиво отрабатываются основные свойства волатильности: постоянство, цикличность и возврат к среднему значению.

На этом у меня все. Я рекомендую Вам разобраться с данным материалом, так как разбираться с волатильностью рынка крайне важно для любого трейдера.

Получить бонусы за открытие бинарного счета:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место в рейтинге! Лучший брокер судя по отзывам трейдеров! Идеален для новичков и средне-опытных трейдеров. Заберите бонусы за регистрацию счета:

Добавить комментарий